首先，傳統現金套期保值的基礎理論在有J55油管規格交易中的應用。以錳硅公司為例，錳硅公司根據煉鋼廠的招標會明確下個月的商品市場價格，開展預購。預購錳硅過多時，要注意錳礦價格上漲造成的成本增加危害企業利潤。另外，錳硅公司必須向錳礦山和貿易公司填補原材料庫存量，購買長期錳礦(船貨，到港時間長)。這為這部分在成本中所占的比較高，所以必須注意錳礦價格下跌引起的庫存量下降會危害企業的利益。對鋁合金公司來說，融合公司目前的風險，計算杠桿比率，杠桿比率超過承受力時，在商品期貨上進行相反的實際操作。期現聯動順利時，有助于公司完成傳統期現套利，減少公司運營風險。
其次，受未來預測的危害，有色金屬以外的暗色調制品(煤炭、焦炭、螺母鋼材、鐵礦砂)在過去3年間長期大幅度上漲，期貨行情大幅度低于期貨價格，有利于中下游的購買上升，但上下游不利于銷售套期保值。與此不同，有J55油管規格交易往往在漲水現貨交易和漲水現貨交易之間轉換，上中下游有機會利用期貨交易獲得基礎差距的附加利益。例如錳硅、硅鐵現貨交易對期貨交易的基礎在-200元/噸~800元/噸之間起伏，對現貨套期保值的公司有很大的運營室內空間。
對于有色金屬制造業企業來說，期貨交易的上升預示著提高產量，在商品期貨上鎖定高于現貨交易的高產利益。例如，2020年6月末，由于對現貨交易不安，硅鐵期貨交易2008合同暫時上升到6400元/噸以上。當時硅鐵期貨價格在6000元/噸以下，商品期貨鎖定6400元/噸市場價格，可賺400元/噸。對煉鋼廠來說，期貨水可以降低公司產品成本。2020年7月以后，河鋼決定了6100元/噸的硅鐵招標會格。硅鐵期貨交易受挫后，2008合同跌至5800元/噸周邊，煉鋼廠可以根據購買期貨交易大幅降低產品成本。僅僅半個月，硅鐵期貨交易的基礎差異就給上中下游帶來了創收和降低成本的機會。
有色金屬貿易公司利用金融衍生工具降低公司資本成本，利用期貨交易基礎起伏獲得銷售市場間利益，促進現貨交易中間商品流通。期貨和現貨的聯動更加頻繁緊密，商品期貨的熟練應用也會導致現貨交易市場過去工作經驗的無效和變更。公司或者使用專用工具，必須不斷進取。